一、期貨與期權(quán)有什么區(qū)別?

合約標(biāo)的物不同、雙方的權(quán)利義務(wù)不同、保證金不同、市場風(fēng)險不同獲利機會不同

二、期權(quán)和期貨的區(qū)別是什么？

初級 1.4 期權(quán)與期貨的區(qū)別

三、期貨和期權(quán)有什么區(qū)別？

暈，這種問題也問，　　所謂期貨，一般指期貨合約，就是指由期貨交易所統(tǒng)一制定的、規(guī)定在將來某一特定的時間和地點交割一定數(shù)量標(biāo)的物的標(biāo)準(zhǔn)化合約。
這個標(biāo)的物，又叫基礎(chǔ)資產(chǎn)，對期貨合約所對應(yīng)的現(xiàn)貨，可以是某種商品，如銅或原油，也可以是某個金融工具，如外匯、債券，還可以是某個金融指標(biāo)，如三個月同業(yè)拆借利率或股票指數(shù)。
期貨合約的買方，如果將合約持有到期，那么他有義務(wù)買入期貨合約對應(yīng)的標(biāo)的物；
而期貨合約的賣方，如果將合約持有到期，那么他有義務(wù)賣出期貨合約對應(yīng)的標(biāo)的物（有些期貨合約在到期時不是進行實物交割而是結(jié)算差價，例如股指期貨到期就是按照現(xiàn)貨指數(shù)的某個平均來對在手的期貨合約進行最后結(jié)算）。
當(dāng)然期貨合約的交易者還可以選擇在合約到期前進行反向買賣來沖銷這種義務(wù)。
　　廣義的期貨概念還包括了交易所交易的期權(quán)合約　　期權(quán)是指在未來一定時期可以買賣的權(quán)力，是買方向賣方支付一定數(shù)量的金額（指權(quán)利金）后擁有的在未來一段時間內(nèi)（指美式期權(quán)）或未來某一特定日期（指歐式期權(quán)）以事先規(guī)定好的價格（指履約價格）向賣方購買或出售一定數(shù)量的特定標(biāo)的物的權(quán)力，但不負有必須買進或賣出的義務(wù)。
　　期權(quán)交易事實上是這種權(quán)利的交易。
買方有執(zhí)行的權(quán)利也有不執(zhí)行的權(quán)利，完全可以靈活選擇。
期權(quán)分場外期權(quán)和場內(nèi)期權(quán)。
場外期權(quán)交易一般由交易雙方共同達成。
　　期權(quán)（Option），它是在期貨的基礎(chǔ)上產(chǎn)生的一種金融工具。
從其本質(zhì)上講，期權(quán)實質(zhì)上是在金融領(lǐng)域中將權(quán)力和義務(wù)分開進行定價，使得權(quán)力的受讓人在規(guī)定時間內(nèi)對于是否進行交易，行使其權(quán)力，而義務(wù)方必須履行。
在期權(quán)的交易時，購買期權(quán)的和約方稱作買方，而出售和約的一方則叫做賣方；
買方即是權(quán)力的受讓人，而賣方則是必須履行買方行使權(quán)力的義務(wù)人。
具體的定價問題則在金融工程學(xué)中有比較全面的探討。
　　期權(quán)主要有如下幾個構(gòu)成因素：①執(zhí)行價格（又稱履約價格，敲定價格〕。
期權(quán)的買方行使權(quán)利時事先規(guī)定的標(biāo)的物買賣價格。
②權(quán)利金。
期權(quán)的買方支付的期權(quán)價格，即買方為獲得期權(quán)而付給期權(quán)賣方的費用。
③履約保證金。
期權(quán)賣方必須存入交易所用于履約的財力擔(dān)保，④看漲期權(quán)和看跌期權(quán)。
看漲期權(quán)，是指在期權(quán)合約有效期內(nèi)按執(zhí)行價格買進一定數(shù)量標(biāo)的物的權(quán)利；
看跌期權(quán)，是指賣出標(biāo)的物的權(quán)利。
當(dāng)期權(quán)買方預(yù)期標(biāo)的物價格會超出執(zhí)行價格時，他就會買進看漲期權(quán)，相反就會買進看跌期權(quán)。
　　每一期權(quán)合約都包括四個特別的項目：標(biāo)的資產(chǎn)、期權(quán)行使價、數(shù)量和行使時限。
　　。
大多數(shù)期貨交易所同時上市期貨與期權(quán)品種。

四、

五、期貨與期權(quán)的區(qū)別

期貨是物質(zhì)的合約,期權(quán)是未來一種權(quán)力的合約.

六、期權(quán)和期貨有什么區(qū)別？

期權(quán)(options)，是期權(quán)的買方有權(quán)在約定的時間上或時間期限內(nèi)，按照約定的價格買進或賣出一定數(shù)量的相關(guān)資產(chǎn)，也可以根據(jù)需要放棄行使這一權(quán)利，但為了這一權(quán)利，合約的買方需要向賣方支付一定金額的費用，即所謂的期權(quán)費。
期權(quán)交易與期貨交易都以遠期交割的合同為標(biāo)的物，防止市場變動，可提供價格保護。
兩者主要區(qū)別在于： 期貨交易的標(biāo)的是商品期貨合同；
期權(quán)交易的標(biāo)的是一種權(quán)利。
期貨交易是雙向合同，除非在交割期以前平倉，否則雙方均有履約的義務(wù)；
期權(quán)交易是一種單向合同，只賦予買方?jīng)Q定是否執(zhí)行合同的權(quán)利，賣方只能聽從于買方的決定。
期貨價格每時都在變動，每天都有盈虧發(fā)生，由于實行逐日結(jié)算制度，交易雙方因價格變動而發(fā)生現(xiàn)金流轉(zhuǎn)；
期權(quán)交易的履約價格事先已確定，合約價格則是買方所付的期權(quán)費，在指定的期限內(nèi)不再改變，不到期交易雙方不發(fā)生現(xiàn)金流轉(zhuǎn)。
期貨交易雙方均有履約義務(wù)，故均需交納保證金；
期權(quán)交易買方只交期權(quán)費；
賣方有履約責(zé)任，需交保證金。
期貨交易不需付出現(xiàn)金，僅付少量的保證金，到期交割才付款，而絕大多數(shù)交易者在到期前都平倉了結(jié)，因此它不屬現(xiàn)金交易；
而期權(quán)交易需付比期貨交易保證金多的現(xiàn)金作期權(quán)費，因而貼近現(xiàn)金合同。
期貨交易雙方面臨的投資風(fēng)險與收益一樣大，風(fēng)險對雙方來說都是無限的；
而期權(quán)交易買方的風(fēng)險有限，僅是其所付的期權(quán)費，盈利是無限的，且無需立即支付貨款；
賣方盈利是有限的，僅是期權(quán)費收入，風(fēng)險卻是無限的。
期貨交易有杠稈作用；
期權(quán)交易可將投資風(fēng)險設(shè)置在一個可以承受的區(qū)域之內(nèi)，具有比期貨交易更強的杠桿作用。
期貨交易大多數(shù)在交割期之前平倉了結(jié)；
期權(quán)交易到期執(zhí)行、放棄或轉(zhuǎn)讓期權(quán)合約了結(jié)。
期權(quán)交易可不在交易所，比期貨交易方式靈活，有助于資金周轉(zhuǎn)，對現(xiàn)有存貨或頭寸的交易者來說，增加了資金報酬率。
利用期貨交易進行套期保值，在避免價格不利變動造成的損失的同時，也必須放棄若價格有利變動可能獲得的利益；
利用期權(quán)進行套期保值，若價格發(fā)生有利變動，可通過執(zhí)行期權(quán)來避免損失，若價格發(fā)生不利變動，可放棄期權(quán)保護既得利益。

七、期權(quán)和期貨的差別是什么?

期權(quán)與期貨合約的區(qū)別有以下幾方面：(1)兩者的標(biāo)的物不同：期權(quán)：是以50ETF(代碼510050)為標(biāo)的物的一種買賣權(quán)利，期權(quán)的買方在買入權(quán)利后，便取得了選擇權(quán)。
在約定的期限內(nèi)既可以行權(quán)買入或賣出標(biāo)的資產(chǎn)，也可以放棄行使權(quán)利;當(dāng)買方選擇行權(quán)時，賣方必須履約期貨：交易的標(biāo)的物是標(biāo)準(zhǔn)的期貨合約;期貨主要不是貨，而是以某種大眾產(chǎn)品如棉花、大豆、石油等及金融資產(chǎn)如股票、債券等為標(biāo)的標(biāo)準(zhǔn)化可交易合約。
因此，這個標(biāo)的物可以是某種商品(例如黃金、原油、農(nóng)產(chǎn)品)，也可以是金融工具。
(2)當(dāng)事人的權(quán)利義務(wù)不同：期權(quán)：期權(quán)是單向合約，期權(quán)的買方在支付權(quán)利金后即取得履行或不履行買賣期權(quán)合約的權(quán)利，不必承擔(dān)義務(wù)。
期貨：期貨合約當(dāng)事人雙方的權(quán)利與義務(wù)是對等的，也就是說在合約到期時，交易雙方都要承擔(dān)期貨合約到期交割的義務(wù)。
持有人必須按照約定價格買入或賣出標(biāo)的物(或進行現(xiàn)金結(jié)算)。
(3)保證金制度不同：期權(quán)：在期權(quán)交易中，買方最大的風(fēng)險僅限于已經(jīng)支付的權(quán)利金，故不需要支付履約保證金。
而期權(quán)賣方面臨較大風(fēng)險，因而必須繳納保證金作為履約擔(dān)保。
而在我們實際操作中多是做為買方，賣方更多的是在機構(gòu)。
期貨：在期貨交易中，無論是多頭還是空頭，持有人都需要以一定的保證金作為抵押。
(4)盈虧與風(fēng)險不同：期權(quán)：在期權(quán)交易中，投資者的風(fēng)險和收益是不對稱的。
具體為，期權(quán)買方承擔(dān)有限風(fēng)險(即損失權(quán)利金的風(fēng)險)而盈利則有可能是無限的，期權(quán)賣方享有有限的收益(以所獲得權(quán)利金為限)而其潛在風(fēng)險可能無限;所以對于個人投資者來說就不建議做賣方了。
期貨：期貨合約當(dāng)事人雙方承擔(dān)的盈虧風(fēng)險是對稱的。
(5)兩者的交易方式區(qū)分：期權(quán)：T+0交易模式，可以做雙向交易，可以買漲買跌，合約期限內(nèi)不會被強制平倉、不會爆倉、不用追加本金。
期貨：T+0交易，也可以做雙向買漲買跌，期貨交易容易出現(xiàn)爆倉，會被強制平倉，需要追加保證金。
(6)合約數(shù)量：期權(quán)：期權(quán)合約不但有月份的差異，還有執(zhí)行價格、看漲期權(quán)與看跌期權(quán)的差異。
隨著標(biāo)的物價格的波動，還要掛出新的執(zhí)行價格的期權(quán)合約，因此期權(quán)合約的數(shù)量較多。
期貨：期貨交易中，期貨合約只有交割月份的差異，數(shù)量固定而有限。
(7)盈利方式：期權(quán)：期權(quán)交易中，投資者盈利方式有兩種，一種是期權(quán)合約價格上漲交割帶來的價差利潤，另一種是到行權(quán)日，行權(quán)價格的利潤空間。
期貨：期貨交易中，投資者可以平倉或進行實物交割的方式了結(jié)期貨交易獲得價差利潤。
(8)套期保值與盈利性的權(quán)衡：期權(quán)：投資者利用期權(quán)進行套期保值的操作中，在鎖定管理風(fēng)險的同時，還預(yù)留進一步盈利的空間，即標(biāo)的股票價格往不利方向運動時可及時鎖定風(fēng)險，往有利方向運動時又可以獲取盈利;期貨：投資者利用期貨合約進行套期保值的操作中，在規(guī)避不利風(fēng)險的同時也放棄了收益變動增長的可能。